Les banques font face à un risque de 2100 milliards $

(Agence Ecofin) - Selon S&P Global Ratings, les banques commerciales du monde devront provisionner jusqu’à 2100 milliards $ en 2020 et 2021 pour faire face aux risques sur les remboursements de crédit. L’Afrique est moins exposée. Les résultats de ses banques cotées pour le 2^e trimestre donneront plus de visibilité.

Les banques doivent s'attendre à des pertes de crédit de l'ordre de 2100 milliards $ entre 2020 et 2021, explique S&P Global Ratings dans une récente analyse. Avec une provision globale déclarée de 28 milliards $ sur le premier semestre, les groupes bancaires américains Citigroup, JP Morgan et Wells Fargo ont confirmé le premier stress de cette nature.

Lorsque des prêts accordés à des entreprises souffrent d'un risque de non-remboursement à échéance, les banques commerciales sont tenues par la règlementation d'effectuer des provisions qui peuvent être prises sur leurs chiffres d'affaires ou leurs réserves pour compenser ce risque. La principale conséquence de cette décision est qu'elle diminue la marge bénéficiaire.

La pandémie de coronavirus a forcé de nombreuses entreprises de plusieurs secteurs dans le monde à marquer un temps d'arrêt. Cela s'est traduit par un ralentissement ou un arrêt sur les flux de revenus et donc la capacité pour ces sociétés à respecter leurs engagements de dette. S&P Global Ratings estime que ce type de risque forcera les banques à provisionner pour 1300 milliards $ rien que pour l'année 2020.

Les pertes les plus importantes seront observées sur les secteurs bancaires d'Asie de l'Est et du Pacifique et seront tirées majoritairement par les banques chinoises. Le secteur bancaire de Chine est très important et combine ceux des Etats-Unis, du Japon, de l'Allemagne et du Royaume-Uni mis ensemble. La covid-19 ayant commencé dans l’une des provinces de ce pays, la régulation bancaire y est très stricte en matière de provisions.

L'Amérique du Nord sera moins touchée que la Chine. Toutefois, c'est à la faveur d'un système comptable des banques qui ne contraint à faire des provisions que sur le court terme et n'est pas très strict sur les risques de pertes à plus long terme. Une récente analyse de Moody's suggère que les banques américaines pourraient être en plus grande difficulté si on exclut les mesures d'atténuation liées à la covid-19.

Comparées au reste du monde, les pertes de crédit du secteur bancaire en Afrique seront négligeables. Elles sont comptabilisées dans un groupe dénommé « le reste du monde » où les provisions pour risques de crédit devraient atteindre 22 milliards $ seulement. Aussi, dans les pays de la région où le marché du crédit est dynamique les banques sont solidement capitalisées à la faveur de récentes réformes.

Les résultats du deuxième trimestre en Egypte, en Afrique du Sud, au Kenya, au Maroc, en Tunisie, au Nigeria et au Ghana permettront d'avoir de premiers indices. Il existe néanmoins en Afrique un panier de banques étrangères non cotées, dont les maisons mères situées dans les pays européens, américains ou asiatiques pourraient connaître un stress.

Idriss Linge